Coinbase Aktie in Gefahr, da Robinhood Krypto-Einnahmen sinken

Wichtige Einblicke

• Die Coinbase-Aktie hat bei $213 ein Doppel-Top-Muster gebildet.
• Robinhood veröffentlichte einen schwachen Finanzbericht, der die Aktie um 10% fallen ließ.
• Die technische Analyse deutet darauf hin, dass die Aktie kurz vor einem Zusammenbruch stehen könnte.

Der Aktienkurs von Coinbase ist diese Woche zurückgegangen und dieser Trend könnte sich fortsetzen, nachdem er das riskante Doppel-Top-Muster gebildet hat. Der Kurs könnte auch weiter fallen, nachdem Robinhood einen schwachen Finanzbericht veröffentlicht hat, in dem es die Schuld für sein Kryptogeschäft gab. COIN fiel auf $194 von einem Höchststand von $213 in diesem Monat.

Robinhood Ergebnisse sind eine Warnung für Coinbase

Der Aktienkurs von HOOD fiel in den verlängerten Stunden um über 10%, nachdem das Unternehmen einen schwachen Finanzbericht veröffentlicht hatte. Während sich das Aktien- und Optionsgeschäft gut entwickelte, machte das Unternehmen das Kryptogeschäft für die Schwäche verantwortlich.

Das Krypto-Volumen von Robinhood belief sich im ersten Quartal auf 65,7 Milliarden Dollar, gegenüber 82,4 Milliarden Dollar im vierten Quartal.

Das Volumen stieg aufgrund der Übernahme von Bitstamp von 46,1 Milliarden Dollar im gleichen Zeitraum des Vorjahres. Das Krypto-Volumen der Robinhood-App lag bei 23,8 Mrd. $, gegenüber 28,3 Mrd. $ im ersten Quartal des letzten Jahres.

Das schwache Volumen war vor allem auf den Krypto-Winter zurückzuführen, der Bitcoin und die meisten Altcoins betraf. Nachdem Bitcoin im Oktober letzten Jahres einen Höchststand von 126.200 $ erreicht hatte, fiel er im ersten Quartal auf unter 70.000 $. Die an zentralen Börsen gehandelten Volumina brachen in diesem Zeitraum um über 40% ein.

Diese Zahlen erhöhen die Möglichkeit, dass Coinbase nächste Woche einen schwachen Finanzbericht veröffentlichen wird, da die Transaktionen den größten Teil des Geschäfts ausmachen.

Analysten, die das Unternehmen beobachten, gehen davon aus, dass der Umsatz im letzten Quartal um 25% auf $1,52 Milliarden gesunken ist. Der pessimistischste Analyst sieht den Umsatz bei 1,4 Milliarden Dollar.

Infolgedessen wird auch der Gewinn pro Aktie (EPS) voraussichtlich bei 23 Cents liegen, gegenüber 24 Cents im vorangegangenen Quartal. Coinbase verfehlt schon seit langem die Schätzungen der Analysten, was bedeutet, dass die tatsächliche Zahl hinter den Erwartungen zurückbleiben könnte.

Coinbase setzt auf Diversifizierung der Einnahmen

Coinbase hat schon lange verstanden, dass die Abhängigkeit von Krypto-Transaktionen aufgrund der Volatilität in der Branche ein riskantes Unterfangen ist.

Deshalb hat das Unternehmen in den letzten Jahren versucht, sein Geschäft zu diversifizieren, und die Ergebnisse zeigen sich langsam.

So hat das Unternehmen vor kurzem durch eine Partnerschaft mit Kalshi in die boomende Branche der Prognosemärkte expandiert. Dieses Geschäft könnte sich in Zukunft zu einem großen Geschäft entwickeln. In seinem Ergebnisbericht gab Robinhood an, dass seine Event-Kontrakte um 4,4 % im Quartalsvergleich auf 8,8 Milliarden gestiegen sind. Im gleichen Quartal des letzten Jahres waren es noch 0,3 Milliarden.

Robinhood hat sich durch seine Partnerschaft mit Circle auch zu einem der größten Namen in der Stablecoin-Branche entwickelt. Sein Stablecoin-Geschäft hat im vergangenen Jahr mehr als 1,3 Milliarden Dollar an margenstarken Einnahmen erzielt. Das Unternehmen möchte mehr USDC und EURC auf seine Plattform locken, indem es auf den Agentenhandel setzt.

Das Unternehmen hat auch auf den Aktienmarkt expandiert, was es zu einem direkten Konkurrenten von Robinhood machen wird. Dieser Ansatz wird dazu beitragen, dass es eine All-in-One-Finanz-App wird und nicht nur eine Krypto-Handelsplattform.

Technische Analyse des Coinbase-Aktienkurses

Der Tages-Chart sendet eine deutliche Warnung an die Anleger von Coinbase im Vorfeld der Unternehmensgewinne. Die jüngste Erholung kam am 50-Tage-Exponential-Moving-Average (EMA) zum Stillstand, ein Zeichen dafür, dass die Anleger skeptisch gegenüber weiteren Kursgewinnen sind.

Coinbase hat außerdem ein Doppel-Top-Muster bei $213 und eine Nackenlinie bei $157 gebildet. Dies ist eines der bärischsten Umkehrmuster der technischen Analyse. Die Umkehrung erfolgte auch am 23,6% Fibonacci-Retracement-Level.

Das wahrscheinlichste Szenario ist daher, dass die Aktie weiter fällt, möglicherweise bis zum nächsten wichtigen Zielniveau bei $160. Auf der anderen Seite würde ein Anstieg über das Doppel-Top-Niveau bei $213 die bärischen Aussichten entkräften und auf weitere Kursgewinne hindeuten.