Bitcoin-Kurs trotz Fed-Zinssenkung am Rande des Absturzes

Wichtige Einblicke:

• Der Bitcoin-Preis hat auf dem Wochenchart ein großes, steigendes Keilmuster gebildet.
• Außerdem hat sich ein bärisches Divergenzmuster gebildet, da der PPO und der RSI zurückgegangen sind.
• Die Anleger haben auch die bevorstehende Zinssenkung der Federal Reserve eingepreist.

Der Bitcoin-Preis ist seit fast zwei Wochen in Folge gestiegen. Die robusten Zuflüsse von börsengehandelten Fonds (ETFs) und der wachsende Optimismus, dass die Federal Reserve auf ihrer Sitzung in der nächsten Woche die Zinsen senken wird, verhalfen dem BTC-Kurs zu einem Höhenflug.

Ein genauerer Blick auf die Wochen- und Tages-Charts deutet jedoch darauf hin, dass dem BTC-Preis ein großer Absturz bevorstehen könnte.

Bitcoin Preis Wochenchart zeigt, dass sich ein großer steigender Keil gebildet hat

Der Wochenchart zeigt, dass sich der Bitcoin-Kurs seit seinem Tiefststand bei $15.385 Ende 2022 in einer unaufhaltsamen Hausse befindet. Diese Rallye erklärt, warum der Coin ständig über den kurzfristigen und langfristigen Exponential Moving Averages geblieben ist.

Ein genauerer Blick auf dieses Chart zeigt jedoch einige rote Fahnen, die in den kommenden Wochen zu einem großen Absturz führen könnten. Das größte Risiko besteht darin, dass er ein steigendes Keilmuster gebildet hat.

Ein steigender Keil besteht aus zwei aufsteigenden und konvergierenden Trendlinien. In diesem Fall verbindet die untere Linie den niedrigsten Swing im August 2024, April dieses Jahres und die erste Septemberwoche.

Auf der anderen Seite verbindet die Oberseite dieses Keils die höchsten Ausschläge im März und Dezember letzten Jahres sowie im Juli dieses Jahres.

Diese beiden Trendlinien stehen nun kurz vor der Konvergenz, was zu einem starken bärischen Durchbruch führen könnte. Sollte dies geschehen, könnte der BTC-Kurs auf $74.560 fallen, den niedrigsten Stand seit März dieses Jahres, was etwa 35% unter dem aktuellen Niveau liegt.

Auch die technischen Indikatoren deuten auf einen möglichen baldigen Absturz hin. Der Average Directional Index (ADX), der gängigste Indikator, der die Stärke eines Trends misst, befindet sich in einem Abwärtstrend.

Der ADX ist von einem Höchststand von 60 im letzten Jahr auf 22 heute gefallen. Ein fallender ADX signalisiert, dass ein Trend an Schwung verliert.

Ebenso haben der Relative Strength Index (RSI) und der Percentage Price Oscillator (PPO) ein bärisches Divergenzmuster gebildet. Beide haben sich trotz der anhaltenden Bitcoin-Kursrallye weitgehend nach unten bewegt.

Zinssenkung der Federal Reserve könnte ein “Sell the News Event” sein

Bitcoin hat einige bullische Katalysatoren, die ihn in den kommenden Wochen auf ein Rekordhoch treiben könnten. So verzeichnen beispielsweise Bitcoin-ETFs auf Spot-Basis nach wie vor beträchtliche Zuflüsse, die in dieser Woche um satte 1,7 Milliarden Dollar gestiegen sind, nachdem sie in der vergangenen Woche um 246 Millionen Dollar zugelegt hatten. Dies zeigt eine solide Nachfrage unter den Anlegern an der Wall Street.

Der andere bullische Katalysator ist, dass das bevorstehende vierte Quartal in der Regel das bullischste Quartal für den Kryptomarkt ist. Die Daten von CoinGlass zeigen, dass die durchschnittliche Bitcoin-Rendite im vierten Quartal bei etwa 84 % liegt.

Vor allem wird erwartet, dass die Federal Reserve in der nächsten Woche mit der Senkung der Zinssätze beginnen wird. Das könnte die Dynamik risikoreicher Anlagen verstärken.

Das Hauptrisiko für Bitcoin besteht jedoch darin, dass die Zinssenkung der US-Notenbank ein “Sell the News”-Ereignis sein wird, da die Marktteilnehmer sie bereits eingepreist haben.

Die Zinssenkung könnte nachteilig sein, da die Inflation in den USA viel höher ist alsdas 2%-Ziel der FederalReserve. Eine hawkistische Zinssenkung ist eine Situation, in der die Bank die Zinsen senkt und andeutet, dass sie länger höher bleiben werden.

Die Analysten von JPMorgan haben bereits davor gewarnt, dass dies auf dem Aktienmarkt passieren könnte, eine Situation, die auch auf den Kryptomarkt zutreffen könnte. In diesem Sinne haben auch die Analysten von RBC Capital Markets vor einer möglichen Kaufmüdigkeit am Markt gewarnt.

Zusammenfassung

Für den Bitcoin-Preis gibt es zahlreiche bullische Katalysatoren, darunter die Zinssenkungen der Fed, die Akkumulation durch Treasury-Unternehmen wie Metaplanet und Strategy, die sinkenden Reserven an den Börsen und die Flucht in die Sicherheit angesichts des Absturzes des US-Dollars.

Der steigende Keil auf dem Wochenchart und die Tatsache, dass die Zinssenkung der Fed bereits eingepreist ist, könnten jedoch ein Risiko darstellen. Dies könnte zu einem kurzfristigen Pullback führen, bevor eine Erholung zum Allzeithoch einsetzt.