การคาดการณ์ราคา Ethereum เนื่องจากกระแสเงินไหลออกของ ETF ETH พุ่งสูงขึ้น

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ:

• ราคา Ethereum ยังคงอยู่ในช่วงแคบๆ ในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา
• ETF Spot ETH มีการบันทึกการไหลออกในช่วงสี่วันติดต่อกัน
• การวิเคราะห์ทางเทคนิคชี้ให้เห็นถึงการฟื้นตัวในที่สุด โดยอาจถึง 5,625 ดอลลาร์ในอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า

ราคา Ethereum ติดอยู่ในกรอบแคบๆ ในสัปดาห์นี้ ยังคงเป็นช่วงพักตัวที่เริ่มต้นตั้งแต่ต้นเดือนสิงหาคม โดย ETH ซื้อขายอยู่ที่ 4,420 ดอลลาร์ในวันศุกร์ ลดลง 10% จากจุดสูงสุดของปีนี้ ดังนั้น Ethereum จึงเป็นหุ้นที่น่าซื้อหรือไม่ เมื่อกระแสเงินทุนไหลเข้า ETF เพิ่มขึ้น?

ราคา Ethereum มีความเสี่ยงหรือไม่ เนื่องจากกระแสเงินเข้า ETH ETF ลดลง

ราคา Ethereum ยังคงอยู่ในกรอบแคบในสัปดาห์นี้ สอดคล้องกับผลประกอบการของ Bitcoin และสกุลเงินดิจิทัลอื่นๆ การเคลื่อนไหวราคานี้เกิดขึ้นในขณะที่นักลงทุนรอข้อมูลการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) ของสหรัฐฯ

ETH ยังชะลอการไหลเข้าของเงินทุนเข้า ETF ของ Ethereum ลง ส่งผลให้แนวโน้มการไหลเข้าของเงินทุนเข้าจำนวนมากในช่วงหลายสัปดาห์สิ้นสุด ลง ข้อมูลจาก SoSoValue แสดงให้เห็นว่า ETF เหล่านี้มีเงินทุนไหลออกสุทธิมากกว่า 167 ล้านดอลลาร์ในวันพฤหัสบดี เพิ่มขึ้นจาก 38 ล้านดอลลาร์ในวันก่อนหน้า

กองทุนดังกล่าวสูญเสียสินทรัพย์ไปกว่า 500 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ทำให้มีเงินทุนไหลเข้าสะสมตั้งแต่ก่อตั้งกองทุนรวมมากกว่า 13,170 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ เงินทุนไหลออกในสัปดาห์นี้เกิดขึ้นหลังจากที่กองทุนได้เพิ่มสินทรัพย์ 1,080 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ในสัปดาห์ที่แล้ว

กองทุน ETF ETHA ของ BlackRock ยังคงครองความเป็นผู้นำในอุตสาหกรรม Ethereum ETF ด้วยสินทรัพย์รวมกว่า 1.6 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ETHE ของ Grayscale มีสินทรัพย์รวมกว่า 4.56 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ขณะที่ FETH ของ Fidelity มีสินทรัพย์รวม 3.1 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ

อย่างไรก็ตาม เงินทุนไหลเข้า ETH ETF ที่ลดลงในสัปดาห์นี้ไม่ได้เป็นสัญญาณบ่งชี้ว่าราคา Ethereum กำลังเข้าสู่ภาวะขาลงอีกครั้ง เป็นเรื่องปกติที่กองทุนทุกประเภทจะมีเงินทุนไหลออก โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อราคาไม่ดี

ราคา ETH มีปัจจัยกระตุ้นมากมายในปีนี้

ราคา Ethereum มีปัจจัยกระตุ้นสำคัญที่จะเพิ่มประสิทธิภาพในอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า ประการแรก เครือข่ายจะเริ่มใช้งานการอัปเกรด Fusaka ในเดือนพฤศจิกายน โดยจะนำเสนอฟีเจอร์ใหม่ๆ เช่น การเพิ่มขีดจำกัดแก๊สจาก 36 ล้านเป็น 45 ล้าน ซึ่งจะช่วยเพิ่มประสิทธิภาพการรับส่งข้อมูล

นอกจากนี้ ฟูซากะยังจะเปิดตัว Peer Data Availability Sampling เพิ่มขีดจำกัดขนาดโค้ดสัญญาจาก 24kb เป็น 256kb ปรับปรุงโหนด และเพิ่มการรองรับเครือข่ายเลเยอร์ 2

ในอดีต ราคา Ethereum มักจะพุ่งสูงขึ้นทั้งก่อนและหลังการอัปเกรดครั้งใหญ่ ยกตัวอย่างเช่น เหรียญนี้เพิ่งผ่านช่วงการรวมตัวและพุ่งสูงขึ้นเมื่อเร็วๆ นี้หลังจาก การอัปเกรด Pectra ซึ่งได้นำระบบบัญชีแบบแยกส่วน (accentive) มาใช้และเพิ่มยอดคงเหลือที่มีประสิทธิภาพสำหรับผู้ตรวจสอบ

ปัจจัยกระตุ้นสำคัญอีกประการหนึ่งที่ส่งผลต่อราคา Ethereum คือการสะสมอย่างต่อเนื่องของบริษัทต่างๆ ซึ่งมีเป้าหมายที่จะเลียนแบบความสำเร็จของ MicroStrategy ซึ่งกลายเป็นบริษัทขนาดใหญ่จากการสะสม Bitcoin ปัจจุบันบริษัทเหล่านี้ถือครองเหรียญ ETH มากกว่า 3.6 ล้านเหรียญ โดย BitMine ถือครองเหรียญมูลค่า 7.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และ SharpLink ถือครองเหรียญมูลค่า 3.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ

ยิ่งไปกว่านั้น Ethereum กำลังครองส่วนแบ่งตลาดอุตสาหกรรมหลักในอุตสาหกรรมคริปโทเคอร์เรนซี โดยไม่มีเครือข่ายบล็อกเชนใดเทียบเคียงได้ ตัวอย่างที่ดีคืออุตสาหกรรมการเงินแบบกระจายศูนย์ ซึ่งมีสินทรัพย์โดยตรงมากกว่า 201 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และสินทรัพย์ที่เชื่อมโยง (bridged asset) มากกว่า 501 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ

Solana ซึ่งอยู่ในอันดับสองที่ห่างไกล มี TVL ที่ 25 พันล้านเหรียญสหรัฐ และสินทรัพย์เชื่อมโยงที่ 35 พันล้านเหรียญสหรัฐ

เหตุการณ์เดียวกันนี้เกิดขึ้นในอุตสาหกรรม Stablecoin โดย Ethereum มีสินทรัพย์มากกว่า 153 พันล้านดอลลาร์ เมื่อเทียบกับ Solana ที่มีสินทรัพย์ 12 พันล้านดอลลาร์ และ Tron ที่มีสินทรัพย์ 80 พันล้านดอลลาร์

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของราคา Ethereum

กราฟไทม์เฟรมรายวันแสดงให้เห็นว่าราคา ETH อยู่ในแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่งในปีนี้ โดยยังคงสูงกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล 50 วันและ 100 วัน ซึ่งเป็นสัญญาณว่าโมเมนตัมขาขึ้นยังคงอยู่

ที่สำคัญที่สุด เหรียญได้ก่อตัวเป็นรูปแบบธงสามเหลี่ยมขาขึ้น ซึ่งประกอบด้วยเส้นแนวตั้งและรูปแบบสามเหลี่ยมสมมาตร การรวมตัวในปัจจุบันเป็นส่วนหนึ่งของการก่อตัวของรูปแบบสามเหลี่ยม

ดังนั้น เหรียญนี้มีแนวโน้มที่จะทะลุแนวต้านขาขึ้นอย่างแข็งแกร่งในอีกไม่กี่วันข้างหน้า เนื่องจากกลุ่มขาขึ้นมุ่งเป้าไปที่ระดับแนวต้านสำคัญที่ 562 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นระดับที่เกินระดับสูงสุดของเส้น Murrey Math Lines ประมาณ 27% เหนือระดับปัจจุบัน

การคาดการณ์ราคา Ethereum ที่เป็นขาขึ้นจะไม่ถูกต้องหากราคาลดลงต่ำกว่าแนวรับและแนวต้านหลักที่ 3,750 ดอลลาร์ การลดลงต่ำกว่าระดับดังกล่าวจะบ่งชี้ถึงแนวโน้มขาลงที่มากขึ้น