Ist die NVIDIA-Aktie nach der $240-Milliarden-Pleite ein Kauf oder ein Verkauf?

Wichtige Einblicke:

• Der Aktienkurs von NVIDIA ist in diesem Monat zurückgegangen und hat über 240 Milliarden Dollar an Wert verloren.
• Die Aktie fiel, da die Anleger nach einem spektakulären Anstieg zu Beginn des Jahres eine Verschnaufpause einlegten.
• Der wichtigste Katalysator für die Aktie sind die anstehenden Gewinne in der nächsten Woche.

Der Aktienkurs von NVIDIA ist in diesem Monat zurückgegangen, da die Marktteilnehmer eine Verschnaufpause einlegten. Sie fiel von einem Höchststand von $184,96 auf aktuell $175 zurück, was zu einem Verlust von $240 Milliarden führte, da die Marktkapitalisierung von $4,55 Billionen auf $4,31 Billionen fiel. Ist die NVDA-Aktie also ein guter Kauf oder Verkauf?

Warum der NVIDIA-Aktienkurs diesen Monat zurückgegangen ist

Es gibt einige mögliche Gründe, warum der Aktienkurs von NVDA in den letzten Wochen zurückgegangen ist. Erstens hat Donald Trump zwar die Lieferungen seiner H20-Chips nach China wieder aufgenommen, aber die dortigen Behörden haben das Unternehmen nicht mit offenen Armen empfangen, da die Regulierungsbehörden untersuchen, ob die Chips eine Hintertür haben, die die Vereinigten Staaten nutzen können.

Chinesische Beamte haben auch argumentiert, dass die H20-Chips keinen Vorteil gegenüber lokal hergestellten Chips haben. Ihr Ziel ist es, sicherzustellen, dass Unternehmen auf dem größten Halbleitermarkt die Chips lokaler Unternehmen wie Huawei verwenden.

Zweitens ist der Aktienkurs von NVIDIA zurückgegangen, da die Anleger angesichts der möglichen Nervosität der US-Notenbank von Technologieunternehmen enttäuscht sind. Jüngste Wirtschaftszahlen zeigten, dass sich die Inflationsdaten für Verbraucher und Erzeuger weiter von dem Ziel der Federal Reserve von 2,0% entfernt haben.

Daher gibt es Befürchtungen, dass die Bank die Zinssätze bei der kommenden Sitzung im September nicht senken wird. Die Wahrscheinlichkeit einer Zinssenkung ist in den letzten Tagen leicht gesunken. Bei Polymarket sank sie von fast 100% Anfang des Monats auf heute 70%.

Technologiewerte wie NVIDIA entwickeln sich gut, wenn die Fed die Zinsen senkt, was erklärt, warum der Nasdaq 100 Index in dieser Woche gefallen ist.

Bewertungsbedenken sind geblieben

Darüber hinaus ist der Aktienkurs von NVIDIA aufgrund von Bedenken hinsichtlich seiner Bewertung zurückgegangen, da das Unternehmen zu einem 4,3 Billionen Dollar schweren Unternehmen wurde. Diese Befürchtungen scheinen jedoch unbegründet zu sein, da das Unternehmen relativ günstig ist.

Die Daten zeigen, dass NVIDIA ein KGV von 56 für die letzten 12 Monate aufweist. Dieses Verhältnis ist höher als das des S&P 500 (23) und des Nasdaq 100 (41) und macht die Aktie etwas teuer.

Das KGV von 39 liegt jedoch auf einer Höhe mit anderen Top-Technologieunternehmen wie Microsoft und Amazon. Es ist auch viel niedriger als das von Palantir, einem der am schnellsten wachsenden KI-Unternehmen in den USA.

Auch das PEG-Verhältnis von NVIDIA von 1,7 entspricht dem anderer, langsamer wachsender Unternehmen im Technologiesektor.

NVDA Earnings Ahead

Der nächste wichtige Katalysator für den Kurs der NVIDIA-Aktie werden die in der nächsten Woche anstehenden Gewinne sein.

Diese Ergebnisse werden mehr Licht auf die Leistung des Unternehmens und sein Wachstum im zweiten Quartal werfen.

Die Chancen stehen gut, dass NVDIA nach den jüngsten starken Zahlen von Unternehmen wie Microsoft, Amazon, Meta Platforms und Taiwan Semiconductor ein starkes Quartal melden wird.

Die durchschnittliche Schätzung geht davon aus, dass der Gewinn pro Aktie von NVIDIA bei 1,01 $ liegen wird, was deutlich über dem Vorjahreswert von 0,68 $ liegt, während der Umsatz um 52% auf 45 Milliarden $ steigen wird. Normalerweise veröffentlicht das Unternehmen Ergebnisse, die über den Erwartungen liegen.

NVIDIA Aktienkurs-Analyse: Kaufen oder verkaufen?

Die technischen Daten deuten darauf hin, dass der Kurs der NVIDIA-Aktie nach den Finanzergebnissen zurückgehen könnte. Das Hauptrisiko besteht darin, dass sich ein bärisches Divergenzmuster gebildet hat, da Top-Oszillatoren wie der MACD und der Relative Strength Index (RSI) in diesem Monat zurückgegangen sind.

Die NVDA-Aktie liegt auch deutlich über dem 50- und 100-Tage-EMA (Exponential Moving Averages), was bedeutet, dass sie eine Mean Reversion durchlaufen könnte, bei der sich ein Vermögenswert wieder auf seine historischen Durchschnittswerte zubewegt.

Während die Aktie also nach den Gewinnen in die Höhe schießen kann, besteht auch das Risiko, dass sie einen kurzen Rückschlag erleidet, wie es bei der Veröffentlichung der Ergebnisse im Februar dieses Jahres der Fall war. Sie fiel innerhalb eines Tages um 10% und verlor Milliarden von Dollar an Wert.

Wie bei anderen Unternehmen ist es daher immer wichtig, beim Handel vor den Gewinnen vorsichtig zu sein, da das Unternehmen einige zweistellige Schwankungen in beide Richtungen aufweisen kann.