MSTR-Aktienkurs gefährdet, da Bitcoin fällt, Jane Street verkauft

Wichtige Einblicke

• Der Kurs der MSTR-Aktie ist in den letzten zwei Tagen zurückgegangen.
• Er könnte weiter fallen, da Bitcoin ein steigendes Keilmuster gebildet hat.
• Jane Street, ein Top-Geldmacher, hat seine Strategie-Aktien verkauft.

Strategieaktien gaben in dieser Woche nach, da Bitcoin Mühe hatte, seine Dynamik über $80.000 zu halten. MSTR wurde bei $177 gehandelt, nachdem es nicht gelungen war, die jüngsten Höchststände zu halten, während die allgemeine Krypto-Stimmung neben der nachlassenden ETF-Nachfrage schwächer wurde.

Jane Street stößt Bitcoin und MSTR-Aktien ab

Jane Street, eines der größten Finanzdienstleistungsunternehmen der Welt, hat sich von Bitcoin und den MSTR-Aktienbeständen getrennt. Aus dem jüngsten 13F-Bericht geht hervor, dass das Unternehmen seine Bestände an Fonds wie IBIT von BlackRock und FBTC von Fidelity reduziert hat. Es wechselte zu Ethereum, wobei das Unternehmen seine ETHA-Bestände verdoppelte.

Das Unternehmen verringerte auch sein Engagement in der MSTR-Aktie und reduzierte seine bullischen Call-Optionen um ein Drittel und erhöhte seine bearischen Put-Optionen.

Dennoch ist es erwähnenswert, dass Jane Street ein Hochfrequenzhändler (HFT) und Market Maker ist, was bedeutet, dass sie nie daran interessiert war, Vermögenswerte langfristig zu halten. Als Market Maker kauft und verkauft sie diese Vermögenswerte auf der Grundlage der Kundenströme.

Einige der größten Vermögensverwaltungsgesellschaften halten immer noch MSTR-Aktien. Capital International hält Aktien im Wert von über $5,5 Milliarden, während BlackRock und Vanguard über $3,1 Milliarden und $2,6 Milliarden an Strategy-Aktien halten. Zu den weiteren Top-Haltern gehören Unternehmen wie Morgan Stanley, UBS und State Street.

Bitcoin-Preis droht weiter zu sinken

Der andere Hauptgrund, warum der laufende Kurs der MSTR-Aktie Gefahr läuft, noch stärker zurückzufallen, ist, dass es Bitcoin nicht gelungen ist, die wichtige Widerstandsmarke von $82.000 zu überwinden.

Er hat auch ein Muster eines steigenden Keils gebildet, das zu einem bärischen Durchbruch führt. Die Grafik unten zeigt, dass Bitcoin unter die Unterseite des steigenden Keilmusters gefallen ist, was auf einen weiteren Abwärtstrend hindeutet.

Der Relative Strength Index (RSI) setzt seine Abwärtsbewegung fort und ist dabei, die entscheidende Unterstützungsmarke von 50 zu durchbrechen. Dies ist ein Zeichen dafür, dass er ein bärisches Divergenzmuster bildet.

Insgesamt wird Bitcoin wahrscheinlich weiter fallen, möglicherweise bis zur wichtigen Unterstützung bei $70.000 und darunter, was den Wert der Bestände von Strategy verringern wird.

Auch die Fundamentaldaten sind nicht gerade förderlich. So zeigen die Daten von SoSoValue, dass die Zuflüsse bei den Bitcoin-ETFs in den letzten Tagen zum Stillstand gekommen sind.

Während die Zuflüsse zu Beginn des Monats gut waren, haben sie nun an Schwung verloren, ein Zeichen dafür, dass die Anleger kapitulieren. Diese Fonds haben am Mittwoch mehr als 600 Mio. $ an Vermögenswerten verloren, mehr als die 233 Mio. $, die sie am Vortag verloren haben.

Gleichzeitig zeigten die in dieser Woche veröffentlichten Makrodaten, dass die Inflation in den USA stark ansteigt. Der Verbraucherpreisindex (CPI) stieg im April sprunghaft auf 3,8%, während die Inflation bei den Erzeugern ein Mehrjahreshoch von 6% erreichte. Es besteht die Gefahr, dass die Inflation angesichts der Spannungen zwischen den USA und dem Iran weiter ansteigt.

Daher wird die Federal Reserve die Zinssätze wahrscheinlich nicht so bald senken. Zu Beginn dieses Jahres gingen die meisten Analysten davon aus, dass die Bank in diesem Jahr mindestens zwei Zinssenkungen vornehmen würde.

Die Chartanalyse der MSTR-Aktie blinkt rot

Es besteht die Gefahr, dass die jüngste Erholung der MicroStrategy-Aktie an Schwung verliert, was zu einem Absturz führen könnte. Das Tages-Chart zeigt, dass die Aktie in diesem Monat ihren Höchststand bei 196 $ erreicht hat und nun auf 178 $ abgerutscht ist. Es ist ihr nicht gelungen, den 200-Tage-Durchschnitt zu überwinden, der als entscheidender Widerstand diente.

Der ADX-Indikator hat sich bei etwa 29 abgeflacht. Es besteht daher die Gefahr, dass der Kurs der Strategy-Aktie in nächster Zeit stark fällt. Sollte dies der Fall sein, liegt die nächste wichtige Unterstützungsmarke bei $156, dem Tiefststand vom 28. April dieses Jahres.