Цена биткойна продолжает отступать, поскольку киты ожидают осторожного обновления ФРС на фоне задержки данных

Ключевые выводы:

• Цена биткойна упала до $86 000 после того, как шансы на снижение ставки резко снизились.
• Отсутствие данных по труду заставляет Пауэлла закрывать глаза на заседание FOMC.
• Цена BTC сейчас находится на 32% ниже октябрьского исторического максимума.

Цена биткойна еще больше упала в среду после того, как ожидания снижения ставки в декабре резко упали. Это произошло из-за внезапной задержки в публикации данных Бюро статистики труда США.

Отчета о занятости за октябрь не было, а ноябрьский отчет планируется только после следующего решения Федеральной резервной системы. Это означает, что Председатель Джером Пауэлл начнет заседание FOMC “вслепую”.

Это может побудить рынки занять более осторожную политическую позицию. Этот шаг уже привел к тому, что Биткойн упал до 86 000 долларов.

Согласно гистограмме CME FedWatch, вероятность декабрьского снижения ставок снизилась на 31,8% до диапазона 350-375 б.п. Вероятность того, что ставки останутся на уровне 375-400 б.п., составляет 68,2%. Эти пересмотренные вероятности свидетельствуют о резком отступлении, произошедшем в начале месяца.

Отступление произошло, когда трейдеры ожидали, что поступающие данные по труду помогут определить направление снижения. Отсутствие таких данных у Пауэлла могло привести к снижению вероятности того, что рынок оценит срочное смягчение, и рисковые активы отреагировали на это.

Цена биткойна опускается ниже $90K на фоне ужесточения политических ожиданий

Данные CoinMarketCap показывают, что цена Биткойна после начала дня выше уровня $92 000 сразу упала, достигнув отметки $85 456. За последние 24 часа это снижение составило 7,36%. Перемещение указывает на быстрый сдвиг в настроениях риска, когда произошла переоценка ожиданий по ставкам.

Согласно таблице данных долгосрочной коррекции, биткойн упал на 32% с тех пор, как 6 октября достиг пика в $126,273. Таким образом, текущая просадка сопоставима с несколькими историческими коррекциями середины цикла.

Эти циклы включают 32%-ную коррекцию с января по апрель 2025 года и 33%-ное падение с марта по август 2024 года. Аналитик подчеркнул, что недавний сдвиг находится в рамках сложившейся модели волатильности Биткойна, а не является исключительным событием.

В исторических циклах, начиная с 2010 года, снижение на 30%-55% было нормой во время консолидации в середине цикла.

Текущая 45-дневная просадка, с 6 октября по 20 ноября, сравнивается с другими 45-дневными просадками, включая просадку в середине 2017 года (13 дней, -30%) и многомесячную 78-дневную просадку конца 2021 года (с разной величиной). Однако масштабы сильно отличаются.

Из таблицы видно, что в прошлом Биткойну требовалось от 18 до 846 дней для восстановления новых высот после значительных коррекций. Нынешняя просадка также имеет меньшую силу и продолжительность, чем исторические нормы.

Дело в том, что это нормальное структурное поведение, связанное с тяжелыми рецессиями, характерными для более ранних циклов от пика до впадины.

Ценовые теханализы: BTC повторно тестирует .618 Fib и приближается к годовому открытию

Активность цены биткойна на дневном графике показывает существенный ретест уровня коррекции Фибоначчи 0,618 на ценовом диапазоне $94 229. Во вторник рынок упал ниже уровня коррекции 0,618.

График указывает на наличие длинного нижнего фитиля на уровне $93 370, чуть выше годового открытия. Это последняя значимая структурная линия перед областью $86,000.

Этот аналитик заметил, что уровень 0,618 исторически ассоциируется с точками, где цена пытается стабилизироваться. Однако повторный ретест этого уровня в рамках данного цикла в сочетании с таким резким снижением ставки привел к дальнейшей волатильности в сторону снижения.

В настоящее время цена биткойна находится ниже дневной 200-дневной скользящей средней и 200-дневной EMA. Эти ЕМА ограничивали усилия по восстановлению в начале ноября.

На графике также заметен ряд более низких максимумов между сентябрем и началом ноября. Он имеет структуру снижения перед нынешним прорывом вниз. Предыдущий значительный уровень поддержки находится в районе $98,294. В настоящее время эта зона выступает в качестве верхнего сопротивления и отражает общий разворот тренда.