ตลาดคริปโตพังทลาย: BTC, ETH, XRP และ SOL ร่วง 5-7% ส่งผลให้มีการชำระบัญชีมูลค่า 640 ล้านดอลลาร์

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ:

• การพังทลายของตลาดคริปโตเมื่อเร็วๆ นี้เกิดขึ้นหลังจากสภาพคล่องที่เบาบางและการรีเซ็ตเลเวอเรจอย่างหนักในเดือนพฤศจิกายน
• แม้ว่าราคา Bitcoin จะมีความผันผวนอย่างมากในไตรมาสที่ 4 แต่บรรดานักวิเคราะห์หลายคนก็มองเห็นสัญญาณของการที่ราคา Bitcoin อาจตกต่ำสุด และการฟื้นตัวที่จะเกิดขึ้น
• สินทรัพย์ปลอดภัยแบบดั้งเดิมมีผลงานดีกว่า โดยราคาทองคำพุ่งขึ้น 6% ในเดือนพฤศจิกายน และเงินพุ่งขึ้น 17% ในเดือนที่แล้ว

ตลาดคริปโตเผชิญกับภาวะวิกฤตแบบแฟลชแครชอีกครั้งในช่วงปลายเดือนพฤศจิกายน โดยราคา Bitcoin (BTC) ร่วงลง 5.6% มาอยู่ที่ 85,785 ดอลลาร์สหรัฐ มูลค่าการชำระบัญชีรวมของตลาดพุ่งสูงถึง 640 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ โดย 565 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ มาจากการขายสินทรัพย์ระยะยาว ที่น่าสนใจคือ ภาวะวิกฤตในวันนี้เกิดขึ้นก่อนที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ จะยุติมาตรการควบคุมเชิงปริมาณ (QT) อย่างเป็นทางการ

ตลาดคริปโตพัง: BTC, ETH, XRP ร่วงกว่า 5%

เดือนพฤศจิกายนนี้เป็นเดือนพฤศจิกายนที่โหดร้าย และเป็นครั้งแรกในประวัติศาสตร์ของตลาดคริปโทเคอร์เรนซีที่ราคา BTC ร่วงลงถึง 22% ความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจมหภาคและการเปลี่ยนแปลงของตลาดโลกส่งผลให้ความเชื่อมั่นของนักลงทุนเปลี่ยนแปลงไป

แม้ว่าราคา BTC จะร่วงลงราว 4,000 ดอลลาร์ภายในไม่กี่นาที แม้จะไม่มีข่าวสำคัญใดๆ ก็ตาม นักวิจัยจาก The Kobeissi Letter ได้เน้นย้ำถึงปัญหาสภาพคล่องในตลาดคริปโต โดย ระบุ ว่า โดยเฉพาะช่วงวันหยุดสุดสัปดาห์ มักจะมีการเคลื่อนไหวของคริปโตอย่างมีนัยสำคัญ

จากการวิเคราะห์ ปัจจัยหลักที่อยู่เบื้องหลังการลดลงอย่างกะทันหันเหล่านี้คือสภาพคล่องที่เบาบาง ซึ่งมักกระตุ้นให้ราคาคริปโทเคอร์เรนซีผันผวนอย่างรวดเร็ว ส่งผลให้ตลอดเดือนพฤศจิกายนมีการชำระบัญชีจำนวนมากเนื่องจากมีการใช้เลเวอเรจมากเกินไป

จดหมายของ Kobeissi ระบุว่าปริมาณการขายที่เพิ่มขึ้นอย่างฉับพลันมักก่อให้เกิดปฏิกิริยาลูกโซ่ ซึ่งทำให้ตลาดเกิดการพังทลายเร็วขึ้น เนื่องจากสถานะเลเวอเรจกำลังคลายตัวลง อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์ตั้งข้อสังเกตว่าแนวโน้มขาลงของตลาดคริปโตในปัจจุบันยังคงถูกขับเคลื่อนโดยโครงสร้าง ไม่ใช่ปัจจัยพื้นฐาน

ตลาด BTC และ Crypto กำลังจะถูกรีเซ็ตครั้งสุดท้ายหรือไม่?

แม้ว่าไตรมาส 4 จะย่ำแย่จนถึงขณะนี้ และมีการปรับฐานครั้งใหญ่ตลอดเดือนตุลาคมและพฤศจิกายน แต่นักวิเคราะห์ยังคงมีความหวังว่าตลาดจะฟื้นตัว นักวิเคราะห์คริปโต Merlijn The Trader ได้เปรียบเทียบสภาวะตลาดวันนี้กับปี 2021 โดยระบุว่า BTC อาจกำลังสร้างจุดต่ำสุด แม้จะมีกระแสคาดการณ์เชิงลบอย่างกว้างขวาง

นักวิเคราะห์ระบุว่า โครงสร้างกราฟปัจจุบันสะท้อนรูปแบบปี 2021 แต่กลับกัน เขากล่าวเสริมว่า BTC กำลังแสดงสัญญาณของการก่อตัวที่จุดต่ำสุดในขณะนี้

นักวิเคราะห์ตั้งข้อสังเกตว่า Bitcoin กำลังครองตลาดอยู่ในขณะนี้ ขณะที่ ETH/BTC กำลังทรงตัวอยู่ในแนวรับระยะยาว และราคา BTC กำลังตอบสนองต่อเส้นแนวโน้มหลักได้อย่างชัดเจน เขากล่าวเสริมว่าสัญญาณเหล่านี้ไม่ได้บ่งชี้ถึงภาวะถดถอยของตลาด แต่เป็นการรีเซ็ตโครงสร้างก่อนที่จะเกิดการเคลื่อนไหวครั้งใหญ่ครั้งต่อไป

CryptosRus นักวิจารณ์คริปโตรายงานว่า Bitcoin ได้บรรลุสัญญาณสำคัญบนเครือข่าย ซึ่งก่อนหน้านี้เคยเกิดขึ้นก่อน การฟื้นตัวครั้งใหญ่ของตลาด ตัวบ่งชี้ที่สำคัญคืออัตราส่วนกำไรที่ผู้ถือครองใช้จ่ายระยะสั้น (STH-SOPR) ปัจจุบันตัวบ่งชี้นี้ลดลงเหลือ 0.90 ซึ่งสัมพันธ์กับการยอมจำนนของผู้ถือครองระยะสั้น

จากการวิเคราะห์พบว่า Bitcoin เผชิญกับภาวะขาดทุนจากผู้ถือระยะสั้นติดต่อกันสามสัปดาห์ โดยที่โครงสร้างตลาดโดยรวมยังคงแข็งแกร่ง CryptosRus ระบุ ว่าแม้นักลงทุนระยะสั้นจะเกิดภาวะขายแบบตื่นตระหนก แต่ราคา Bitcoin ยังคงทรงตัว ซึ่งโดยทั่วไปแล้วเป็นสัญญาณว่า “อุปทานที่อ่อนแอ” กำลังหมดลง

ทองคำและเงินขึ้นขณะที่ BTC ร่วง

แม้ว่าราคา BTC จะลดลง แต่โลหะมีค่าอย่างทองคำและเงินก็ยังคงปรับตัวสูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง ราคาทองคำเพิ่มขึ้น 6.0% ในเดือนพฤศจิกายน นับเป็นเดือนที่สี่ติดต่อกันที่ราคาทองคำปรับตัวสูงขึ้น ก่อนหน้านี้ราคาทองคำปรับตัวสูงขึ้น 3.7% ในเดือนตุลาคม และ 11.9% ในเดือนกันยายน

ทองคำมีผลตอบแทนเป็นบวกใน 10 เดือนจาก 11 เดือนที่ผ่านมา และขณะนี้เพิ่มขึ้น 60.7% ในช่วงเวลาดังกล่าว นับเป็นผลประกอบการประจำปีที่แข็งแกร่งที่สุดในรอบเกือบ 46 ปี

ในทางกลับกัน ราคาเงิน ได้แตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ใหม่ โดยมีอัตราเพิ่มขึ้น 17% ในเดือนพฤศจิกายน ปีเตอร์ ชิฟฟ์ นักวิจารณ์ Bitcoin กล่าว ถึงพัฒนาการนี้ว่า:

คืนนี้ไม่เพียงแต่ราคาเงินจะขยับขึ้นอีก 1.6% โดยซื้อขายที่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์เหนือ 57.30 ดอลลาร์สหรัฐฯ เท่านั้น แต่ราคา Bitcoin ก็ร่วงลง 4% เช่นกัน ตอนนี้ราคาอยู่ต่ำกว่า 87,300 ดอลลาร์สหรัฐฯ แล้ว พรุ่งนี้เราจะได้รู้กันว่า Michael Saylor ทุ่มเงินไปเท่าไหร่กับการซื้อ Bitcoin ในราคา $MSTR เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ผมมั่นใจว่าราคาเฉลี่ยของเขาน่าจะสูงกว่า 90,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ แน่ๆ