หุ้น Coinbase พุ่งขึ้นหลังประกาศผลประกอบการ: นี่คือเหตุผลที่กำไรอาจเป็นเพียงชั่วคราว

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ

• ราคาหุ้นของ Coinbase ฟื้นตัวขึ้นหลังจากประกาศผลประกอบการทางการเงินที่อ่อนแอ
• การฟื้นตัวเกิดขึ้นเนื่องจากนักวิเคราะห์ส่วนใหญ่ปรับลดเป้าหมายลง
• การวิเคราะห์ทางเทคนิคชี้ให้เห็นว่าราคาอาจกลับมาอยู่ในช่วงขาลงอีกครั้ง

หุ้น Coinbase พุ่งขึ้นมากกว่า 17% ในวันศุกร์ Bitcoin และสกุลเงินดิจิทัลอื่นๆ ก็ฟื้นตัวขึ้นในเวลาเดียวกัน การพุ่งขึ้นดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากบริษัทประกาศผลประกอบการทางการเงินไตรมาสที่สี่

ราคา COIN พุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดที่ 164 ดอลลาร์ จากระดับต่ำสุดของปีที่ 140 ดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม การดีดตัวขึ้นนี้อาจเป็นเพียงชั่วคราว เนื่องจากบทวิเคราะห์ทางเทคนิคชี้ให้เห็นว่าราคายังมีโอกาสลดลงอีกในระยะสั้น

ราคาหุ้น Coinbase พุ่งขึ้นหลังการประกาศผลประกอบการ

มีเหตุผลหลักสามประการที่ทำให้ราคาหุ้น COIN พุ่งขึ้น หลังจาก ประกาศ ผลประกอบการทางการเงิน เมื่อวันพฤหัสบดี ประการแรก การพุ่งขึ้นดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากสหรัฐฯ เผยแพร่รายงานอัตราเงินเฟ้อผู้บริโภคที่น่าพอใจ

ข้อมูลแสดงให้เห็นว่าราคาสินค้าอุปโภคบริโภคยังคงเติบโตในอัตราที่ช้ากว่าที่คาดการณ์ไว้ อัตราเงินเฟ้อผู้บริโภคโดยรวมเพิ่มขึ้น 2.4% ในเดือนมกราคม ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดในรอบหลายเดือน

รายงานอัตราเงินเฟ้อบ่งชี้ว่าตัวเลขกำลังเข้าใกล้เป้าหมายของธนาคารกลางสหรัฐฯ ที่ 2.0% ซึ่งหมายความว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ อาจปรับลดอัตราดอกเบี้ยมากกว่าที่คาดการณ์ไว้ และนี่ก็เป็นเหตุผลที่ทำให้ตลาดหุ้นโดยรวมพุ่งขึ้น โดยดัชนีดาวโจนส์เพิ่มขึ้นกว่า 50 จุด

ประการที่สอง รายงานอัตราเงินเฟ้ออธิบายถึงการฟื้นตัวของตลาดคริปโตเคอร์เรนซี บิตคอยน์พุ่งขึ้นสู่ระดับ 68,000 ดอลลาร์ มูลค่าตลาดรวมของโทเค็นทั้งหมดพุ่งทะลุ 3.3 ล้านล้านดอลลาร์ หุ้นของ Coinbase ทำผลงานได้ดีเมื่อตลาดคริปโตเคอร์เรนซีกำลังเฟื่องฟู เนื่องจากโดยปกติแล้วจะนำไปสู่ปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้น

ประการที่สาม นักวิเคราะห์ยังคงมองหุ้นตัวนี้ในแง่ดี แม้ว่าผลประกอบการทางการเงินจะอ่อนแอ โดย UBS Group กำหนดราคาเป้าหมายไว้ที่ 265 ดอลลาร์ ซึ่งหมายถึงการเพิ่มขึ้น 60% จากระดับปัจจุบัน

ธนาคารดอยช์แบงก์ตั้งเป้าหมายราคาไว้ที่ 250 ดอลลาร์ ขณะที่ BTIG, Jefferies, Benchmark, Needham และ Rosenblatt ยังคงตั้งเป้าหมายราคาไว้สูงกว่าระดับปัจจุบันมาก นักวิเคราะห์แสดงความมั่นใจแม้ว่าสภาวะตลาดจะไม่เอื้ออำนวยก็ตาม

เหตุใดนักวิเคราะห์จึงมองหุ้น COIN ในแง่ดี

นักวิเคราะห์เหล่านี้ตั้งข้อสังเกตว่า Coinbase เป็นหนึ่งในบริษัทที่ดีที่สุดในอุตสาหกรรมคริปโตเคอร์เรนซี เนื่องจากมีการกระจายธุรกิจอย่างหลากหลาย Coinbase ได้ขยายธุรกิจจนสามารถสร้างรายได้จากหลายด้าน

ตัวอย่างเช่น เมื่อปีที่แล้ว Coinbase ได้เข้าซื้อกิจการ Deribit ซึ่งทำให้ Coinbase กลายเป็นตลาดซื้อขายคริปโตที่ใหญ่ที่สุดในโลก นอกจากนี้ Coinbase ยังเป็นผู้เล่นชั้นนำในอุตสาหกรรม Stablecoin ผ่านความร่วมมือกับ Circle ซึ่งเป็นเจ้าของ USDC

Coinbase เก็บดอกเบี้ย USDC ทั้งหมดที่เกิดขึ้นบนแพลตฟอร์มของตน ผลประกอบการล่าสุดแสดงให้เห็นว่ารายได้จากเหรียญ Stablecoin ของบริษัทเพิ่มขึ้นเป็น 364 ล้านดอลลาร์ จาก 225 ล้านดอลลาร์ในช่วงเวลาเดียวกันของปีที่แล้ว

Coinbase กำลังขยายธุรกิจไปยังอุตสาหกรรมอื่นๆ ด้วยเช่นกัน โดยล่าสุดได้ทำข้อตกลงกับ Kalshi เพื่อเปิดตัวตลาดการคาดการณ์บนแพลตฟอร์มของตน

นอกจากนี้ยังใช้เทคโนโลยีการแปลงสินทรัพย์เป็นโทเค็นเพื่อเปิดตัวหุ้นในรูปแบบโทเค็นบนแพลตฟอร์มของตน ทำให้เป็นคู่แข่งกับ Robinhood และบริษัทอื่นๆ

อย่างไรก็ตาม ความท้าทายหลักคือ การทำธุรกรรมยังคงเป็นส่วนที่ใหญ่ที่สุดของธุรกิจ โดยรายได้จากการทำธุรกรรมสูงถึง 4 พันล้านดอลลาร์ในปี 2025 ส่วนรายได้จากการสมัครสมาชิกและบริการอยู่ที่ 2.82 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งเห็นได้ชัดว่ารายได้จากการทำธุรกรรมนั้นเติบโตเร็วกว่าส่วนอื่นๆ

ธุรกิจการทำธุรกรรมมีแนวโน้มที่จะยังคงเผชิญแรงกดดันในระยะสั้น การที่ ตลาดคริปโตเคอร์เรนซีตกต่ำ อย่างต่อเนื่องเป็นปัจจัยสำคัญที่ทำให้เกิดความอ่อนแอเช่นนี้ ส่งผลให้โอกาสในการเติบโตยังคงไม่แน่นอน

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของราคาหุ้น Coinbase ชี้ไปในทิศทางขาลง

กราฟสามวันแสดงให้เห็นว่าราคาหุ้น COIN ฟื้นตัวขึ้นหลังจากประกาศผลประกอบการทางการเงินเมื่อวันพฤหัสบดี การฟื้นตัวนี้เกิดขึ้นหลังจากราคา หุ้นลดลงไปแตะระดับแนวรับสำคัญที่ 140 ดอลลาร์

เหตุการณ์นี้เกิดขึ้นพร้อมกับระดับต่ำสุดในเดือนกันยายนปี 2024 และเดือนเมษายนปีที่แล้ว เป็นเรื่องปกติที่ราคาหุ้นจะดีดตัวขึ้นเมื่อใดก็ตามที่แตะระดับแนวรับที่สำคัญ

อย่างไรก็ตาม ความเสี่ยงคือราคาหุ้นอาจยังคงอยู่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ทั้งหมดและตัวชี้วัด Supertrend นอกจากนี้ยังมีสัญญาณบ่งชี้ว่ากำลังก่อตัวเป็นรูปแบบธงขาลงหรือรูปแบบสามเหลี่ยมมุมฉาก

ดังนั้น หุ้น Coinbase มีแนวโน้มที่จะกลับมาอยู่ในช่วงขาลงในระยะสั้น เนื่องจากยังคงมีอุปสรรคอยู่ หากราคาลดลงต่ำกว่าระดับแนวรับสำคัญที่ 140 ดอลลาร์ ก็จะยิ่งเป็นการยืนยันถึงแนวโน้มขาลง และหากราคาลดลงต่ำกว่าระดับนั้น ก็จะบ่งชี้ถึงแนวโน้มขาลงเพิ่มเติม ซึ่งอาจไปถึงระดับแนวรับสำคัญที่ 100 ดอลลาร์ได้