กิจกรรมของเหล่าวาฬ Bitcoin พุ่งสูงขึ้น หลังราคา BTC ร่วงลงมาอยู่ที่ 70,000 ดอลลาร์ อะไรจะเกิดขึ้นต่อไป?

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ:

• เครือข่ายบล็อกเชนของบิตคอยน์รายงานจำนวนธุรกรรมที่มีมูลค่ามากกว่า 100,000 ดอลลาร์มากที่สุดนับตั้งแต่วันที่ 22 เมษายน
• นักวิเคราะห์เตือนว่า Bitcoin กำลังเข้าใกล้จุดวิกฤตทางเทคนิค โดยอาจมีการปรับตัวลงอีกจนถึงระดับ 60,000 ดอลลาร์
• ความเชื่อมั่นของสถาบันการเงินยังคงอ่อนแอ โดยกองทุน ETF บิตคอยน์ในสหรัฐฯ มียอดเงินไหลออกสุทธิ 11 วันทำการติดต่อกัน

ราคาบิตคอยน์ยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดัน โดยซื้อขายอยู่ที่ระดับใกล้ 70,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ซึ่งเป็นการลดลงต่อเนื่องจากช่วงที่ผ่านมา ความอ่อนแอของราคาเกิดขึ้นพร้อมกับการเพิ่มขึ้นอย่างมากของกิจกรรมของกลุ่มนักลงทุนรายใหญ่ (วาฬ) และการไหลออกของเงินทุนอย่างต่อเนื่องจากกองทุน ETF บิตคอยน์แบบซื้อขายทันทีในสหรัฐฯ

ขณะนี้ผู้เข้าร่วมตลาดกำลังจับตาดูว่า BTC จะสามารถรักษาระดับแนวรับปัจจุบันไว้ได้หรือไม่ หรือจะเผชิญกับการปรับฐานที่รุนแรงขึ้นไปสู่เป้าหมายทางเทคนิคที่ต่ำกว่า

กิจกรรมของกลุ่มผู้ถือ Bitcoin รายใหญ่พุ่งสูงขึ้น แต่ยังไม่เพียงพอ

ในกรอบเวลาสั้นๆ กิจกรรมของวาฬ Bitcoin พุ่งสูงขึ้น แตะระดับสูงสุดในรอบ 6 สัปดาห์ เนื่องจาก ราคา BTC ร่วงลงมาอยู่ที่ 70,011 ดอลลาร์เมื่อช่วงต้นวันนี้ จาก ข้อมูล ของ Santiment เครือข่าย Bitcoin บันทึกจำนวนธุรกรรมที่มีมูลค่า 100,000 ดอลลาร์ขึ้นไปสูงสุดนับตั้งแต่วันที่ 22 เมษายน

จากข้อมูลของบริษัทวิเคราะห์ข้อมูล การเพิ่มขึ้นอย่างมากของธุรกรรมมูลค่าสูงบ่งชี้ถึงกิจกรรมที่เพิ่มขึ้นจากผู้ถือครองรายใหญ่ Santiment ตั้งข้อสังเกตว่า การเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วของธุรกรรมจากผู้ถือครองรายใหญ่ในลักษณะเดียวกันนี้ มักเกิดขึ้นพร้อมกับช่วงเวลาการสะสมหุ้นในอดีต

แต่เมื่อพิจารณาในกรอบเวลาหลายปี สถานการณ์ดูน่าเป็นห่วง จากข้อมูลของ Santiment ในเดือนพฤษภาคม 2021 Bitcoin มีที่อยู่ใช้งานเฉลี่ยประมาณ 1.12 ล้านที่อยู่ และมีการสร้างกระเป๋าเงินใหม่เกือบ 489,000 ใบต่อวัน ปัจจุบันตัวเลขเหล่านี้ลดลงเหลือประมาณ 624,000 ที่อยู่ใช้งาน และ 278,000 กระเป๋าเงินใหม่ต่อวัน ซึ่งคิดเป็นการลดลงเกือบ 44%

ตัวชี้วัดเหล่านี้แสดงให้เห็นว่า Bitcoin ดึงดูดผู้เล่นน้อยลงเมื่อเทียบกับช่วงที่นักลงทุนรายย่อยแห่เข้ามาลงทุนอย่างคึกคักในปี 2021 จากข้อมูลของ Santiment การลดลงนี้อาจเกิดจากการใช้งาน ETF Bitcoin แบบซื้อขายทันที และผลิตภัณฑ์การลงทุนสำหรับสถาบันอื่นๆ ที่เพิ่มมากขึ้น

นอกจากนี้ Santiment ยังตั้งข้อสังเกตว่าผู้ถือครองระยะยาวจำนวนมากมีส่วนร่วมแบบไม่กระตือรือร้น โดยเลือกที่จะถือครองไว้แทนที่จะทำการซื้อขายบ่อยครั้ง ส่งผลให้เครือข่าย Bitcoin ยังคงมีมูลค่าสูงแม้ว่ากิจกรรมบนเครือข่ายจะลดลงก็ตาม

ราคา BTC อยู่ในสถานการณ์ชี้ชะตา 50,000 ดอลลาร์กำลังจะมาถึงหรือไม่?

ท่ามกลางความอ่อนแออย่างต่อเนื่องของ Bitcoin ผู้เชี่ยวชาญเริ่มให้เป้าหมายราคา BTC ที่ต่ำลง นักวิเคราะห์ตลาด Killa กล่าวว่า เนื่องจาก Bitcoin ไม่สามารถรักษาระดับเหนือ 74,200 ดอลลาร์ได้ แนวรับสำคัญถัดไปจึงอยู่ที่ประมาณ 70,800 ดอลลาร์ ซึ่งถือเป็นแนวรับที่สำคัญสำหรับโครงสร้างราคาระยะสั้นของ Bitcoin

คิลลา เสริม ว่า หากราคาร่วงลงต่ำกว่าระดับ 70,000 ดอลลาร์ อาจทำให้เกิดการเทขายอย่างรุนแรง ซึ่งอาจผลักดันราคา BTC ให้ลดลงไปอีกถึง 65,000 ดอลลาร์

นักวิเคราะห์ชื่อดังอีกรายอย่าง Altcoin Daily ระบุ ว่า Bitcoin ได้ร่วงลงต่ำกว่ารูปแบบธงหมีครั้งที่สองแล้ว ซึ่งในอดีต รูปแบบดังกล่าวส่งผลให้ราคา BTC ลดลงอย่างมาก

จากการวิเคราะห์พบว่า ครั้งล่าสุดที่เกิดสถานการณ์คล้ายกันนี้ ราคา Bitcoin ร่วงลงประมาณ 30% หลังจากหลุดจากรูปแบบดังกล่าว หากประวัติศาสตร์ซ้ำรอย การลดลงในระดับใกล้เคียงกันจากโครงสร้างช่องทางปัจจุบัน อาจทำให้ราคา Bitcoin ไปอยู่ใกล้ระดับ 50,000 ดอลลาร์ได้

อย่างไรก็ตาม Altcoin Daily ตั้งข้อสังเกตว่า การปรับตัวลงมาแตะระดับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 สัปดาห์ของ Bitcoin อาจเป็นสถานการณ์ที่มีความเป็นไปได้มากกว่า ตัวชี้วัดระยะยาวนี้ปัจจุบันอยู่ที่ประมาณ 62,000 ดอลลาร์ ซึ่งอาจทำหน้าที่เป็นโซนแนวรับสำคัญก่อนที่จะมีการปรับฐานครั้งใหญ่ใดๆ

กองทุน ETF บิตคอยน์ยังคงขาดทุนอย่างต่อเนื่อง

กองทุน ETF บิตคอยน์ที่จดทะเบียนในสหรัฐฯ ประสบกับการไหลออกครั้งใหญ่ในช่วงสองสัปดาห์ที่ผ่านมา และมากกว่านั้น เมื่อวันที่ 1 มิถุนายน กองทุน ETF เหล่านี้มียอดการไหลออกติดต่อกันเป็นวันที่ 11 คิดเป็นมูลค่า 484 ล้านดอลลาร์ ตาม ข้อมูล จาก SoSoValue

การไหลออกอย่างต่อเนื่องสะท้อนให้เห็นถึงความไม่เต็มใจที่จะรับความเสี่ยงในหมู่นักลงทุน เนื่องจากเงินทุนยังคงไหลออกจากผลิตภัณฑ์การลงทุนใน Bitcoin อย่างต่อเนื่อง นับตั้งแต่วันที่ 7 พฤษภาคม ETF Bitcoin ในตลาดสปอตได้สูญเสียเงินทุนไปอย่างมาก โดยมีเงินไหลออกมากกว่า 4 พันล้านดอลลาร์นับตั้งแต่นั้นมา

อีกหนึ่งความกังวลหลักคือ การที่เว็บแลกเปลี่ยนคริปโตเคอร์เรนซีที่ปิดตัวไปแล้วอย่าง Mt. Gox โอน Bitcoin จำนวน 10,306 เหรียญ มูลค่าประมาณ 731 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ไปยังที่อยู่กระเป๋าเงินดิจิทัลใหม่ นี่เป็นการเคลื่อนไหวครั้งแรกของเว็บแลกเปลี่ยนนี้ในรอบเกือบสองเดือน

การทำธุรกรรมดังกล่าวได้จุดประกายการคาดการณ์อีกครั้งว่าการชำระหนี้คืนแก่เจ้าหนี้อาจใกล้เข้ามาแล้ว ซึ่งอาจส่งผลให้ราคา BTC ปรับตัวสูงขึ้นในอนาคต