คำขู่ของทรัมป์เกี่ยวกับอิหร่านทำให้บริษัทเทคโนโลยีขนาดใหญ่สูญเสียเงินไปเกือบ 1 ล้านล้านดอลลาร์

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ

• ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ร่วงลงหลังจากทรัมป์ขู่ว่าจะโจมตีโครงสร้างพื้นฐานของอิหร่านเพิ่มเติม
• ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ทะลุ 100 ดอลลาร์สหรัฐฯ เนื่องจากการโจมตีเรือบรรทุกน้ำมันในทะเลแดงทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับอุปทานมากขึ้น
• หุ้น Alphabet และ Tesla ร่วงลงเนื่องจากการใช้จ่ายด้านปัญญาประดิษฐ์ (AI) ส่งผลกระทบต่อกระแสเงินสดอิสระ

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ บันทึกการลดลงรายวันที่แย่ที่สุดในรอบหนึ่งเดือนเมื่อวันที่ 23 กรกฎาคม ขณะที่ราคาน้ำมันพุ่งทะลุ 100 ดอลลาร์ เนื่องจากความขัดแย้งที่เกี่ยวข้องกับอิหร่านขยายวงกว้างขึ้น

ข้อมูลจากสำนักข่าวเอพีแสดงให้เห็นว่า ดัชนี S&P 500 ลดลง 1.2% สู่ระดับ 7,408.30 จุด ดัชนี Nasdaq Composite ลดลง 2.2% ขณะที่ดัชนี Dow Jones Industrial Average ลดลง 1%

บริษัททั้งเจ็ดที่ประสบความสำเร็จอย่างมาก (Magnificent Seven) สูญเสียมูลค่าตลาดรวมกันไปประมาณ 938.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ MarketWatch ระบุว่านี่เป็นการขาดทุนในวันเดียวที่มากที่สุดเป็นอันดับสองในประวัติศาสตร์ของบริษัทเหล่านี้

ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ยิ่งเพิ่มความกังวลให้กับ ตลาด ด้วยการขู่ว่าจะโจมตีโครงสร้างพื้นฐานของอิหร่านเพิ่มเติม

ทรัมป์กล่าวว่าสหรัฐฯ จะทำลายสะพานหรือโรงไฟฟ้าหลังจากโจมตีเรือ คำพูดของเขายังทำให้เกิดความเป็นไปได้ที่จะโจมตีโครงสร้างพื้นฐานใกล้กรุงเตหะรานด้วย

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ร่วงลง หลังราคาน้ำมันทะลุ 100 ดอลลาร์

ราคาน้ำมันดิบเบรนท์พุ่งขึ้น 7% สู่ระดับ 100.71 ดอลลาร์ ในการซื้อขายวันที่ 23 กรกฎาคม โดยทะลุระดับ 100 ดอลลาร์เป็นครั้งแรกนับตั้งแต่ปลายเดือนพฤษภาคม

ราคาน้ำมันดิบเวสต์เท็กซัสอินเตอร์มีเดียต (WTI) ปรับตัวขึ้น 6% สู่ระดับ 92.01 ดอลลาร์ ทั้งสองสัญญาปรับตัวขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่ห้าติดต่อกัน

ราคาน้ำมันพุ่งสูงขึ้นหลังจาก มีรายงาน การโจมตีเรือบรรทุกน้ำมันของซาอุดีอาระเบีย 2 ลำ โดยกลุ่มฮูตีในเยเมนซึ่งได้รับการสนับสนุนจากอิหร่านอ้างความรับผิดชอบต่อการโจมตีดังกล่าว

กลุ่มดังกล่าวระบุว่าเรือทั้งสองลำคือเรือเอนเซเลียและเรือไลลา แหล่งข่าวความมั่นคงทางทะเลกล่าวว่าขีปนาวุธโจมตีเรือเอนเซเลียใกล้ท่าเรือจิซานของซาอุดีอาระเบีย

กลุ่มฮูตีได้ประกาศปิดล้อมทางทะเลต่อสินค้าของซาอุดีอาระเบีย การโจมตีของพวกเขาสร้างความกังวลเกี่ยวกับการหยุดชะงักบริเวณช่องแคบบับเอลมันเดบ

เส้นทางนี้มีความสำคัญมากขึ้นหลังจากเกิดความวุ่นวายบริเวณช่องแคบฮอร์มุซ ซาอุดีอาระเบียได้เปลี่ยนเส้นทางการขนส่งน้ำมันดิบบางส่วนผ่านทะเลแดง

เส้นทางบาบเอลมันเดบเคยขนส่งน้ำมันของซาอุดีอาระเบียประมาณ 2.5 ล้านบาร์เรลต่อวัน เรือที่หลีกเลี่ยงเส้นทางนี้จะต้องใช้เส้นทางที่ยาวกว่าอ้อมไปทางตอนใต้ของแอฟริกา

ต้นทุนการขนส่งและประกันภัยที่สูงขึ้นอาจส่งผลให้ราคาน้ำมันเพิ่มสูงขึ้นอีก ราคาน้ำมันที่พุ่งสูงขึ้นยังเพิ่มความกังวลเกี่ยวกับภาวะเงินเฟ้อในสหรัฐฯ อีกด้วย

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลปรับตัวสูงขึ้น เนื่องจากนักลงทุนทบทวนความคาดหวังเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยที่ลดลง อัตราผลตอบแทนที่สูงขึ้นส่งผลให้เกิดแรงกดดันต่อหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีและสินทรัพย์คริปโตเคอร์เรนซี

การขาดทุนของบริษัทเทคโนโลยีขนาดใหญ่ส่งผลให้ราคาหุ้นสหรัฐฯ ปรับตัวลง

กลุ่ม “เจ็ดบริษัทผู้ยิ่งใหญ่” ประกอบด้วย Alphabet, Amazon, Apple, Meta Platforms, Microsoft, Nvidia และ Tesla กลุ่มนี้ขาดทุนถึง 938.7 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งใกล้เคียงกับ 1 ล้านล้านดอลลาร์

หุ้นเทสลาร่วงลงประมาณ 14% ขณะที่หุ้นอัลฟาเบทลดลงเกือบ 7% ทั้งสองบริษัทเผชิญกับความกังวลของนักลงทุนเกี่ยวกับการใช้จ่ายด้านปัญญาประดิษฐ์

หุ้นกลุ่มเทคโนโลยีหลักอื่นๆ ก็ปรับตัวลดลงเช่นกัน โดยกลุ่มสินค้าฟุ่มเฟือยสำหรับผู้บริโภค บริการด้านการสื่อสาร และเทคโนโลยี จัดอยู่ในกลุ่มอุตสาหกรรมที่อ่อนแอที่สุดในดัชนี S&P 500

การเทขายหุ้นแสดงให้เห็นว่านักลงทุนเริ่มไม่ยอมรับการใช้จ่ายด้านทุนที่เพิ่มขึ้น บริษัทต่างๆ กำลังเผชิญแรงกดดันให้แสดงผลตอบแทนจากโครงการปัญญาประดิษฐ์ได้เร็วขึ้น

การใช้จ่ายเงินของ Alphabet อย่างรวดเร็วทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับการใช้จ่ายด้าน AI

บริษัท Alphabet รายงานกระแสเงินสดอิสระติดลบ 5.9 พันล้านดอลลาร์สหรัฐในช่วงไตรมาสที่สอง

ผลประกอบการดังกล่าวถือเป็นการใช้เงินสดครั้งแรกของบริษัทแม่ของ Google อย่างไรก็ตาม รายได้จากบริการคลาวด์ยังคงเพิ่มขึ้น 82% จากปีที่แล้ว

บริษัท Alphabet ได้ปรับเพิ่มคาดการณ์การใช้จ่ายด้านทุนในปี 2026 เป็นระหว่าง 195 พันล้านดอลลาร์ถึง 205 พันล้านดอลลาร์ จากเดิมที่คาดการณ์ไว้ประมาณ 190 พันล้านดอลลาร์

ค่าใช้จ่ายด้านการลงทุนในไตรมาสที่สองอยู่ที่ประมาณ 45 พันล้านดอลลาร์ โดยส่วนใหญ่เป็นการสนับสนุนศูนย์ข้อมูลและโครงสร้างพื้นฐานด้านปัญญาประดิษฐ์

การเติบโตของรายได้ที่แข็งแกร่งไม่สามารถชดเชยความกังวลของนักลงทุนเกี่ยวกับการสร้างกระแสเงินสดได้ หุ้นของ Alphabet ร่วงลงเนื่องจากนักลงทุนตั้งคำถามเกี่ยวกับจังหวะเวลาในการคืนผลตอบแทน

นอกจากนี้ อานาต แอชเคนาซี ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการเงิน ยังเตือนว่าค่าใช้จ่ายในปี 2027 จะเพิ่มขึ้นอีก ซึ่งมุมมองดังกล่าวทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับแรงกดดันต่ออัตรากำไรในอนาคต

เทสลา รายงานการใช้เงินสดครั้งแรกในรอบสองปี

เทสลา รายงานกระแสเงินสดอิสระติดลบ 1.1 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สอง

นี่ถือเป็นการขาดทุนรายไตรมาสครั้งแรกของบริษัทผลิตรถยนต์ไฟฟ้าในรอบกว่าสองปี เทสลาเร่งการใช้จ่ายในด้านปัญญาประดิษฐ์ แบตเตอรี่ รถแท็กซี่ไร้คนขับ และการผลิต

ค่าใช้จ่ายด้านการลงทุนเพิ่มขึ้น 142% จากปีที่แล้วเป็น 5.8 พันล้านดอลลาร์ เทสลาคาดการณ์ว่าการลงทุนด้านปัญญาประดิษฐ์ (AI) ต่อปีจะเกิน 25 พันล้านดอลลาร์

อีลอน มัสก์ ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร ได้ออกมาปกป้องการใช้จ่ายดังกล่าวระหว่างการแถลงผลประกอบการของบริษัท โดยกล่าวว่าเทสลาควรขยายการลงทุนในปัญญาประดิษฐ์อย่างรวดเร็ว

อย่างไรก็ตาม นักลงทุนให้ความสำคัญกับกระแสเงินสดที่อ่อนแอลงและผลกำไรที่ต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ การที่ราคาหุ้น Tesla ร่วงลง 14% ยิ่งทำให้สถานการณ์การเทขายหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีในวงกว้างแย่ลงไปอีก

ตลาดคริปโตเคอร์เรนซีร่วงลงพร้อมกับตลาดหุ้นสหรัฐฯ

ราคาบิทคอยน์ก็ลดลงเช่นกัน เนื่องจากนักลงทุนลดการลงทุนในสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงสูง

สกุลเงินดิจิทัลดังกล่าวร่วงลงสู่ระดับประมาณ 64,000 ดอลลาร์ในช่วงที่ตลาดโดยรวมมีการเทขายอย่างหนัก โดย Ether, Solana และ XRP ประสบกับการลดลงในอัตราส่วนร้อยละที่สูงกว่า

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรของรัฐบาลที่สูงขึ้นลดความต้องการสินทรัพย์ที่ไม่ก่อให้เกิดรายได้จากดอกเบี้ย นอกจากนี้ ความกังวลเกี่ยวกับภาวะเงินเฟ้อที่เกิดจากราคาน้ำมันยังทำให้ความคาดหวังต่อการผ่อนคลายนโยบายการเงินลดลงด้วย

อย่างไรก็ตาม คำกล่าวของทรัมป์ไม่ได้เป็นสาเหตุเดียวที่ทำให้ตลาดหุ้นตกต่ำทั้งหมด ผลประกอบการของบริษัทเทคโนโลยีขนาดใหญ่และความกังวลเกี่ยวกับการใช้จ่ายด้านปัญญาประดิษฐ์ก็มีบทบาทสำคัญเช่นกัน

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ เผชิญแรงกดดันหลายประการ

การลดลงเมื่อวันที่ 23 กรกฎาคม สะท้อนให้เห็นถึงแรงกดดันด้านภูมิรัฐศาสตร์ พลังงาน และภาคธุรกิจ

คำขู่ของทรัมป์ต่ออิหร่านทำให้เกิดความวิตกกังวลเกี่ยวกับการยกระดับความขัดแย้งทางทหารเพิ่มเติม การโจมตีเรือบรรทุกน้ำมันของกลุ่มฮูตีสร้างความเสี่ยงใกล้กับเส้นทางขนส่งน้ำมันสายหลักอีกเส้นทางหนึ่ง

จากนั้น Alphabet และ Tesla ก็ยิ่งทำให้การเทขายหุ้นรุนแรงขึ้นเนื่องจากผลประกอบการด้านกระแสเงินสดที่อ่อนแอลง การลดลงของราคาหุ้นทั้งสองบริษัททำให้เกิดคำถามในวงกว้างเกี่ยวกับผลตอบแทนจากการลงทุนในปัญญาประดิษฐ์

กลุ่มนักลงทุนผู้ยิ่งใหญ่ทั้งเจ็ด (The Magnificent Seven) ขาดทุนไป 938.7 พันล้านดอลลาร์ในระหว่างการซื้อขาย ตัวเลขที่ได้รับการยืนยันนี้สนับสนุนการอธิบายว่าการขาดทุนนั้นเกือบ 1 ล้านล้านดอลลาร์