ราคา Bitcoin พุ่งแตะเป้าหมาย 140,000 ดอลลาร์ ขณะที่ออปชั่นหมดอายุหนุนแนวโน้มขาขึ้น

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ:

• การตั้งค่า Elliott Wave ของ Bitcoin ชี้ไปที่ 140,000 ดอลลาร์ หากแนวโน้มขาขึ้นยังคงอยู่
• การหมดอายุของออปชั่นเอื้อต่อผู้ซื้อที่ซื้อแบบคอล ทำให้มีแรงกดดันขาขึ้น 175 ล้านดอลลาร์เหนือ 113,000 ดอลลาร์
• MVRV ที่ลดลงต่ำกว่า SMA365 ส่งสัญญาณการเปลี่ยนแปลงของวงจร แม้ว่าเฟดจะมีท่าทีผ่อนคลายก็ตาม

Bitcoin (BTC) ซื้อขายใกล้ระดับ 115,400 ดอลลาร์สหรัฐฯ เมื่อวันที่ 12 กันยายน โดยทรงตัวหลังจากแตะระดับสูงสุดในรอบสองสัปดาห์ โครงสร้างทางเทคนิคที่เป็นขาขึ้น ความไม่สมดุลของราคาออปชันหมดอายุ และการคาดการณ์เศรษฐกิจมหภาค เป็นตัวกำหนดทิศทางราคาที่อาจพุ่งไปถึงระดับ 140,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า

ราคา Bitcoin ยืนเหนือแนวต้านสำคัญได้

เมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมา ราคา BTC/USD พุ่งทะลุระดับ 114,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ หลังจากรายงานผลประกอบการเชิงบวกของบริษัท Oracle Corporation หนุนหุ้นโครงสร้างพื้นฐานด้านปัญญาประดิษฐ์ (AI) การเคลื่อนไหวครั้งนี้ผลักดันให้ราคา Bitcoin พุ่งขึ้นแตะระดับสูงสุดนับตั้งแต่ปลายเดือนสิงหาคม กระตุ้นให้เกิดการคาดการณ์อีกครั้งว่าราคาจะทะลุกรอบราคาครั้งใหญ่ก่อนวันหมดอายุออปชั่นวันที่ 12 กันยายน

ข้อมูลจาก Laevitas แสดงให้เห็นว่ามียอดคงค้างรวมสำหรับวันหมดอายุวันศุกร์อยู่ที่ 4.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ สัญญาออปชันพุตมีมูลค่า 2.35 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ขณะที่สัญญาคอลมีมูลค่ารวม 1.93 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ อย่างไรก็ตาม การดีดตัวขึ้นของราคา Bitcoin จากจุดต่ำสุดที่ 107,500 ดอลลาร์สหรัฐ ส่งผลให้ราคา Bitcoin มีแนวโน้มขาขึ้น

สำหรับ Deribit ซึ่งครองส่วนแบ่งตลาด 75% มีเพียงสัญญาพุตมูลค่า 125 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ เท่านั้นที่มีมูลค่าสูงกว่า 114,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในทางกลับกัน หาก Bitcoin ยังคงสูงกว่า 113,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ สัญญาคอลมูลค่ากว่า 300 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ จะถูกเปิดใช้งาน ซึ่งทำให้ผู้ซื้อคอลมีข้อได้เปรียบ 175 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ในการเข้าสู่กระบวนการชำระราคา

CryptoRobotics เน้นย้ำแนวต้านสำคัญที่ระดับ 113,700–114,400 ดอลลาร์สหรัฐฯ ฝ่ายขายพยายามป้องกันระดับดังกล่าว แต่การดูดซับของฝ่ายซื้อบ่งชี้ถึงศักยภาพขาขึ้นต่อไป อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์เตือนว่าการปรับขึ้นของราคาสูงสุดในพื้นที่อย่างอ่อนแรงอาจยังคงเป็นกับดักขาขึ้น

การตั้งค่า Elliott Wave บ่งชี้ถึงเป้าหมายที่ 140,000 ดอลลาร์

เทรดเดอร์ทั้งแบบ On-chain และ Technical ต่างก็ติดตามรูปแบบ Elliott Wave ที่กำลังก่อตัวขึ้นบนกราฟรายวัน โครงสร้างดังกล่าวแสดงให้เห็นว่า BTC กำลังทำการปรับฐานรอบที่สี่ใกล้ระดับ 111,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ซึ่งทำให้มีโอกาสฟื้นตัวรอบที่ห้าไปที่ระดับ 140,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ

ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ในกรอบเวลารายวันอยู่ที่ 57.8 ซึ่งต่ำกว่าระดับซื้อมากเกินไปอย่างมาก หนุนแนวโน้มขาขึ้นเพิ่มเติม การดีดตัวขึ้นก่อนหน้านี้จากการตั้งค่าที่คล้ายกันในเดือนพฤษภาคมและกรกฎาคมผลักดันให้บิตคอยน์ขึ้นไปแตะจุดสูงสุดใหม่ก่อนที่จะเกิดช่วงปรับฐาน

แนวรับสำคัญยังคงอยู่ที่ระดับ 102,500–108,000 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นระดับที่ปริมาณการซื้อขายสะสมในช่วงที่ราคา BTC ปรับตัวขึ้นในเดือนสิงหาคม นักวิเคราะห์ระบุว่า ตราบใดที่ BTC ยังคงยืนเหนือโซนนี้ได้ จำนวนคลื่นขาขึ้นก็ยังคงมีอยู่

MVRV ต่ำกว่า SMA365 ทำให้เกิดคำถามเกี่ยวกับวงจร

นอกเหนือจากการวางตำแหน่งระยะสั้นแล้ว นักลงทุนยังได้ถกเถียงกันถึงพฤติกรรมของวัฏจักรในวงกว้าง อัตราส่วนมูลค่าตลาดต่อมูลค่าที่รับรู้ (MVRV) ของบิตคอยน์ลดลงต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบง่าย 365 วัน (SMA365) ซึ่งเป็นระดับที่ได้รับการยอมรับมาโดยตลอดในช่วงตลาดกระทิง

จนถึงปี 2024 MVRV ยังคงอยู่เหนือเส้น SMA365 อย่างต่อเนื่องในช่วงขาขึ้น อย่างไรก็ตาม เงินทุนไหลเข้าจากกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนแบบ Spot ดูเหมือนจะบิดเบือนวงจรนี้ โดยก่อนหน้านี้เคยเกิดการลดลงต่ำกว่าเส้น SMA365 มาแล้วสองครั้ง ตามมาด้วยการฟื้นตัวและจุดสูงสุดตลอดกาลครั้งใหม่

การทดสอบครั้งนี้ถือเป็นครั้งที่สามแล้วที่ทำให้เกิดคำถามว่าวงจรของ Bitcoin มีการเปลี่ยนแปลงเชิงโครงสร้างหรือไม่ นักวิเคราะห์ชี้ว่าขณะนี้ตลาดมีลักษณะคล้ายกับแนวโน้มขาขึ้นแบบ “บันได” โดยมีการปรับฐานแบบขยายเวลา มากกว่าการพุ่งขึ้นแบบพาราโบลาอย่างรวดเร็ว

เงื่อนไขมหภาคเพิ่มแรงส่งท้าย

หลังจากข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐฯ ล่าสุด นักเศรษฐศาสตร์คาดการณ์ว่าเฟดจะลดอัตราดอกเบี้ยลงสามครั้งก่อนสิ้นปี ภาวะผ่อนคลายทางการเงินมักสนับสนุนสินทรัพย์เสี่ยง และบิตคอยน์ยังคงอ่อนไหวต่อการเปลี่ยนแปลงของสภาพคล่อง

ในขณะเดียวกัน ความกังวลเกี่ยวกับความยั่งยืนของรายได้ที่ขับเคลื่อนด้วย AI โดยเฉพาะสัญญาค้างชำระมูลค่า 455 พันล้านดอลลาร์ของ Oracle ที่ผูกกับ OpenAI ส่งผลกระทบต่อตลาดหุ้นโดยรวม นักลงทุนต่างถกเถียงกันว่าความต้องการ AI จะสามารถรักษามูลค่าปัจจุบันไว้ได้หรือไม่ ซึ่งอาจส่งผลกระทบสะเทือนต่อความสัมพันธ์ระหว่าง Bitcoin กับหุ้นเทคโนโลยี

อย่างไรก็ตาม ราคาหุ้นของ Oracle ที่พุ่งขึ้น 36% ตอกย้ำความต้องการของนักลงทุน ซึ่งส่งผลดีทางอ้อมต่อ Bitcoin ผ่านการยอมรับความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้น บทบาทของ Nvidia ในการจัดหาโครงสร้างพื้นฐานยิ่งตอกย้ำวงจรป้อนกลับระหว่างการเติบโตของ AI และความเชื่อมั่นในคริปโต

ผู้ค้าเฝ้าดูโซนสำคัญก่อนวันหมดอายุ

ก่อนถึงวันหมดอายุในวันศุกร์ นักวิเคราะห์ได้เน้นย้ำถึงความสำคัญของการที่ ราคา Bitcoin ยังคงรักษาระดับเหนือ 113,000 ดอลลาร์ การทำเช่นนี้จะกระตุ้นให้เกิดความสนใจในการซื้อสินทรัพย์ 300 ล้านดอลลาร์ ซึ่งยิ่งตอกย้ำมุมมองเชิงบวกที่ราคาจะพุ่งขึ้นไปแตะระดับ 120,000 ดอลลาร์

โซนขายยังคงอยู่ระหว่าง 116,500 ถึง 119,000 ดอลลาร์ ซึ่งปริมาณการซื้อขายที่สะสมอาจสร้างแรงต้านได้ อย่างไรก็ตาม หากราคาทะลุ 121,200 ดอลลาร์ขึ้นไป ผู้ซื้ออาจดูดซับไว้ได้ ซึ่งจะช่วยเปิดทางไปสู่จุดสูงสุดใหม่

โซนซื้อประกอบด้วย $114,300–$113,700 และ $111,600–$110,500 แนวรับที่แข็งแกร่งกว่าอยู่ที่ $108,000 ซึ่งสอดคล้องกับขอบล่างของโซนแก้ไขคลื่นเอลเลียต

ผู้เข้าร่วมตลาดยังคงชั่งน้ำหนักความเสี่ยงของการแก้ไข แต่ CryptoRobotics ระบุ การดูดซับแรงกดดันในการขายที่ 114,400 ดอลลาร์ แสดงให้เห็นว่าผู้ซื้อยังคงควบคุมตลาดอยู่

บทสรุป

บิตคอยน์ทรงตัวที่ระดับ 115,400 ดอลลาร์สหรัฐฯ ขณะที่นักลงทุนเตรียมพร้อมรับมือกับการหมดอายุของออปชันที่สำคัญ นักวิเคราะห์ทางเทคนิคชี้ว่าราคาอาจพุ่งไปถึงระดับ 140,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ขณะที่ตัวชี้วัดบนเครือข่ายชี้ว่าวัฏจักรนี้อาจกำลังเปลี่ยนไปสู่ตลาดกระทิงที่ชะลอตัวลงและมีการไตร่ตรองมากขึ้น

เมื่อสภาวะเศรษฐกิจมหภาคเริ่มเข้าสู่ภาวะผ่อนคลาย ข้อมูลออปชันเอื้อต่อผู้ซื้อคอล และโครงสร้างทางเทคนิคยังคงแข็งแกร่ง บิตคอยน์จึงต้องเผชิญกับช่วงเวลาสำคัญ ไม่ว่าตลาดจะยืนยันโมเมนตัมขาขึ้นหรือเกิดการปรับฐานอีกครั้ง ขึ้นอยู่กับผลการประกาศวันหมดอายุในวันศุกร์และกระแสเงินทุนจากสถาบันต่างๆ ที่ตามมา