การวิเคราะห์หุ้น BMNR: BitMine ของ Tom Lee เป็นของคุ้มหรือเป็นกับดักมูลค่า?

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ

• ราคาหุ้น BMNR ร่วงลงมากกว่า 80% จากจุดสูงสุดในปีนี้
• BitMine ยังคงดำเนินกลยุทธ์การสะสม Bitcoin ต่อไปในช่วงที่ราคาคริปโตตกต่ำครั้งนี้
• การวิเคราะห์ทางเทคนิคชี้ให้เห็นถึงการตกต่ำของราคาหุ้น BitMine ที่รุนแรงยิ่งขึ้น

ราคาหุ้น BMNR ร่วงลงกว่า 81% จากจุดสูงสุดประจำปี การร่วงลงนี้เกิดขึ้นเนื่องจากความต้องการหุ้น Digital Asset Treasury (DAT) ลดลง

หุ้น BitMine ซึ่งเกี่ยวข้องกับ Tom Lee ซื้อขายอยู่ที่ 30 ดอลลาร์ ลดลงจากจุดสูงสุดตลอดกาลที่ 160 ดอลลาร์ ดังนั้น นี่เป็นราคาที่ถูกหรือเป็นกับดักมูลค่า?

การสะสม BitMine Ethereum ยังคงดำเนินต่อไป

ทอม ลี ผู้ก่อตั้ง FundStrat และประธาน BitMine มีมุมมองเชิงบวกต่อ Ethereum เขาคาดว่าโทเคนนี้จะฟื้นตัวอย่างแข็งแกร่ง เขาเชื่อว่าราคาอาจพุ่งแตะ 9,000 ดอลลาร์หรือมากกว่านั้นในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า เขายังคง สะสม Ethereum อย่างต่อเนื่องในช่วงที่ราคาร่วงลงเมื่อเร็วๆ นี้ ราคาลดลงจาก 4,960 ดอลลาร์ในเดือนสิงหาคมมาอยู่ที่ 2,820 ดอลลาร์ในวันนี้

BitMine ซึ่งครั้งหนึ่งเคยเป็นบริษัทขุด Bitcoin ได้ซื้อโทเคน Ethereum มูลค่ากว่า 70 ล้านดอลลาร์สหรัฐ การเคลื่อนไหวครั้งนี้ดึงดูดความสนใจไปที่หุ้น BMNR โดยได้ซื้อโทเคน ETH ไป 413,427 โทเคนในช่วง 30 วันที่ผ่านมา ทำให้มีโทเคน ETH ถือครองทั้งหมด 3,726,499 โทเคน ปัจจุบันมีมูลค่ามากกว่า 1 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ

สัดส่วนการถือครองของ Ethereum อยู่ที่ประมาณ 3% ของมูลค่าตลาดรวมของ Ethereum ซึ่งหมายความว่ากำลังเข้าใกล้เป้าหมายที่จะถือครองอุปทาน 5% Lee ได้กล่าวถึง Ethereum ในการสัมภาษณ์หลายครั้ง โดยเฉพาะอย่างยิ่งทาง CNBC ซึ่งเขาเป็นผู้ร่วมให้ข้อมูล

เขาเชื่อว่า Ethereum มีข้อได้เปรียบสำคัญเหนือ Bitcoin เนื่องจากมีฟีเจอร์ Staking ที่สร้างผลตอบแทนรายเดือนที่สม่ำเสมอ

ข้อมูลที่รวบรวมโดย StakingRewards แสดงให้เห็น ว่า Ethereum มีอัตราผลตอบแทนจากการ Staking อยู่ที่ 2.88% ซึ่งหมายความว่าการถือครองในปัจจุบันจะสร้างผลตอบแทนจากการ Staking อย่างน้อย 293 ล้านดอลลาร์ต่อปี

ผลตอบแทนนี้จะช่วยชดเชยการลดลงของราคา Ethereum นอกจากนี้ Lee ยังได้กล่าวถึงกรณีการใช้งานของ Ethereum ซึ่ง Ethereum มีบทบาทสำคัญอย่างมากในด้านต่างๆ เช่น การเงินแบบกระจายศูนย์ (DeFi), การสร้างโทเค็นสินทรัพย์ในโลกแห่งความเป็นจริง (RWA) และโทเค็นที่ไม่สามารถทดแทนได้ (NFT)

ยกตัวอย่างเช่น ปัจจุบัน Ethereum ครองส่วนแบ่งตลาด stablecoin กว่า 168 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ คิดเป็นส่วนแบ่งตลาด 54.6% Arthur Hayes กล่าวว่า Ethereum จะยังคงครองความโดดเด่นต่อไป เขาย้ำว่าไม่มีเครือข่ายใดสามารถเข้ามาแทรกแซง Ethereum ได้สำเร็จ

ราคา Ethereum มีปัจจัยกระตุ้นหลัก 2 ประการ

ในขณะเดียวกัน ราคา Ethereum มีปัจจัยกระตุ้นสำคัญสองประการที่อาจผลักดันให้ราคาสูงขึ้นในอีกไม่กี่วันหรือสัปดาห์ข้างหน้า ซึ่งถือเป็นการเคลื่อนไหวที่จะผลักดันราคาหุ้น BitMine ให้สูงขึ้น

ประการแรก เครือข่ายจะเริ่มใช้งาน การอัปเกรด Fusaka ในวันพุธสัปดาห์นี้ โดยจะแนะนำ EIP หลายตัวที่จะช่วยเพิ่มประสิทธิภาพการทำงานสูงสุด เครือข่ายจะเปิดตัวฟีเจอร์ PeerDAS เพื่อลดความต้องการแบนด์วิดท์

วิธีนี้จะช่วยลดต้นทุนการทำธุรกรรมเลเยอร์ 2 ลง 40% ถึง 60% คริปโทเคอร์เรนซีมักจะฟื้นตัวหลังจากการอัพเกรดครั้งใหญ่เช่นนี้ ประการที่สอง ดังที่แสดงในกราฟด้านล่าง ราคา Ethereum ได้ก่อตัวเป็นรูปแบบลิ่มตกขนาดใหญ่บนกราฟรายวัน

รูปแบบนี้ประกอบด้วยเส้นแนวโน้มขาลงสองเส้นที่บรรจบกัน โดยทั่วไปแล้วการทะลุแนวรับขาขึ้นจะเกิดขึ้นเมื่อเส้นแนวโน้มทั้งสองใกล้จะบรรจบกัน เทรดเดอร์มักมองว่ารูปแบบนี้เป็นสัญญาณบ่งชี้ถึงโมเมนตัมขาขึ้นที่อาจเกิดขึ้น

ราคา ETH แสดงสัญญาณการทะลุกรอบขาขึ้นอย่างแข็งแกร่ง นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าราคาอาจปรับตัวขึ้นแตะระดับ 4,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ การเคลื่อนไหวนี้อาจเกิดขึ้นได้ในระยะใกล้ หากโมเมนตัมยังคงแข็งแกร่ง

การวิเคราะห์ทางเทคนิคราคาหุ้น BMNR

อย่างไรก็ตาม ข้อมูลทางเทคนิคของ BitMine ชี้ให้เห็นว่าราคาหุ้นมีแนวโน้มลดลงอีกในระยะอันใกล้ โดยราคาได้เคลื่อนตัวลงต่ำกว่าแนวรับสำคัญที่ 39.60 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดเมื่อวันที่ 4 กันยายนปีนี้

ราคานี้เป็นราคาที่จุดคอของรูปแบบสามยอด (triple-top) ที่ 66.10 ดอลลาร์ รูปแบบสามยอด (triple-top) เป็นรูปแบบการกลับตัวของขาลงที่พบได้บ่อย นอกจากนี้ หุ้นยังได้ก่อตัวเป็นรูปแบบธงขาลงและยังคงอยู่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (Exponential Moving Averages) 50 วันและ 100 วัน

ดังนั้น ราคาหุ้น BNMR อาจยังคงลดลงอย่างต่อเนื่อง เนื่องจากความต้องการบริษัทคลังสินทรัพย์ดิจิทัลกำลังลดลง หากเป็นเช่นนี้ ราคาหุ้นน่าจะร่วงลงมาอยู่ที่ระดับ 20 ดอลลาร์ ซึ่งต่ำกว่าระดับปัจจุบันประมาณ 30%

อย่างไรก็ตาม ในระยะยาว มีโอกาสที่ราคาจะดีดตัวกลับ และอาจทดสอบจุดสามยอดที่ 66.10 ดอลลาร์อีกครั้ง การดีดตัวครั้งนี้จะเกิดขึ้นเมื่อ Ethereum ดีดตัวกลับ และเมื่อความเชื่อมั่นต่อบริษัท DAT ดีขึ้น